完胜PPP 融资与建造的全域解析PDF|Epub|txt|kindle电子书版本网盘下载

完胜PPP 融资与建造的全域解析PDF格式电子书版下载

注意：本站所有压缩包均有解压码： 点击下载压缩包解压工具

前言1

第一编 何为PPP3

第一章 PPP基础理论3

第一节 PPP的定义3

一、国内代表性定义4

（一）法律法规层面4

（二）学理层面4

二、国外代表性定义5

三、PPP的实质7

第二节 PPP与相关概念的关系8

一、PPP与特许经营8

（一）特许经营的含义8

（二）特许经营的特征8

（三）特许经营与PPP的关系9

二、PPP与传统BOT11

三、PPP与政府购买服务12

第三节 PPP的本质与作用12

一、PPP的本质12

二、PPP的作用14

（一）宏观作用15

（二）微观作用16

第四节 PPP项目运作方式16

一、PPP运作模式概要16

二、PPP运作模式分类18

三、PPP各运作模式详解20

（一）MC20

（二）O＆M20

案例1.1O＆M—深圳滨海医院21

（三）BOT21

案例1.2BOT—广西来宾B电厂22

（四）BLOT与BOOT23

（五）BOO24

案例1.3BOO—北京市高安屯垃圾焚烧发电厂24

（六）BTO25

案例14BTO—深圳市龙岗区布吉文体中心25

（七）BLT26

（八）TOT26

案例1.5TOT—安徽合肥的王小郢污水处理厂27

（九）ROT28

案例1.6ROT—郑州市八岗污泥处理厂28

（十）DBO28

案例1.7DBO—天津市滨海新区汉沽营城污水处理厂29

（十一）DBFO30

第五节 PPP模式典型案例解析30

一、“鸟巢”BOT项目30

（一）项目概况30

（二）项目的合同体系和融资结构31

（三）项目实施中的问题34

（四）项目结果36

二、安庆外环路DBFO项目38

（一）项目概况38

（二）融资结构39

（三）合同结构39

（四）项目分析41

第二章 PPP发展现状44

第一节 国外PPP发展概况44

一、英国44

二、日本45

三、澳大利亚46

第二节 我国PPP发展现状及相关立法46

一、我国PPP发展现状46

二、我国PPP政策性文件47

（一）国务院出台的文件47

（二）国家发改委出台的文件49

（三）财政部出台的文件50

（四）国务院其他部门或多部门联合发布的文件52

（五）地方性规定55

三、重要政策性文件解读57

第二编 操作与流程70

第三章 项目筹备70

第一节 项目发起70

一、PPP模式的适用范围70

二、PPP项目的主体72

（一）发起主体72

（二）政府方与项目实施主体72

（三）社会资本方73

第二节 项目筛选与准备76

一、项目联评联审77

二、项目实施方案编制77

（一）项目概况78

（二）风险分配基本框架78

（三）项目运作方式78

（四）交易结构78

（五）合同体系79

（六）监管架构79

（七）采购方式选择79

三、财政承受能力论证81

案例3.1某市科教产业园PPP项目财政承受能力论证82

四、物有所值评估83

（一）定性评价84

（二）定量评价85

案例3.2某市科教产业园PPP项目物有所值评估87

五、项目实施方案报批88

第三节 筹备阶段注意事项89

一、选择适当的标的89

二、选择适当的主体89

三、履行适当的程序89

四、配置适当的资源89

第四章 项目采购与签约91

第一节 资格预审92

一、目的92

二、实现条件93

三、公告93

案例4.1济青高铁（潍坊段）政府与社会资本合作项目（PPP）资格预审公告93

第二节 公开招标96

一、适用范围96

（一）有关强制招标的规定97

（二）可以不进行招投标的特殊规定97

二、适用程序98

（一）发布招标公告98

（二）资格预审与资格后审98

（三）招标文件的编制和修改98

（四）投标99

（五）开标100

（六）评标100

（七）中标101

（八）签约102

（九）重新招标102

三、“两招并一招”103

第三节 邀请招标103

一、法律明确规定的邀请招标104

二、法律授权国务院和省级人民政府决定的邀请招标104

第四节 竞争性磋商104

一、适用范围105

二、适用程序105

（一）报批105

（二）邀请供应商105

（三）采购文件获取与修改106

（四）提交响应文件并缴纳保证金106

（五）响应文件评审107

（六）编制评审报告108

（七）确定中标人108

（八）公示评审结果109

（九）签订PPP合同109

（十）终止采购活动和重新磋商110

第五节 竞争性谈判110

一、适用范围110

二、适用程序110

第六节 单一来源采购111

一、适用范围111

二、适用程序111

第七节 采购和签约阶段注意事项112

一、履行适当的程序112

二、关注融资的可实现性112

三、落实资源配置条件113

（一）收费权113

（二）土地配置114

（三）经营权配置115

第五章 项目执行与移交117

第一节 项目执行117

一、项目公司117

（一）政府参股117

（二）项目资本金118

（三）公司治理119

二、后续融资119

三、政府监管120

（一）监管对象与目标120

（二）监管机制120

第二节 项目移交123

一、退出机制123

二、项目移交125

（一）评估与性能测试125

（二）移交范围125

（三）移交程序126

（四）项目交接127

第三编 融资与监管132

第六章 银行132

第一节 银行投资基础设施的传统模式132

一、对中标企业的贷款132

二、对地方政府的贷款133

第二节 银行投资PPP项目的新路径133

一、形式133

（一）银行项目贷款134

（二）非银模式134

二、银行投资PPP项目的合规要求135

三、监管要求136

第三节 银行资金投资PPP项目案例138

案例6.1北京地铁4号线PPP项目138

（一）项目概况138

（二）运作模式139

（三）融资模式140

（四）融资模式分析141

第七章 信托145

第一节 政信合作项目传统交易模式145

一、信托贷款模式145

二、股权投资模式146

三、财产权信托模式146

四、产业基金模式146

五、权益投资模式146

第二节 信托资金投资基础设施的新路径149

一、背景介绍149

二、信托投资PPP项目的监管文件要求151

三、信托投资PPP项目的优势与劣势160

（一）优势分析（strength）160

（二）劣势分析（weakness）161

四、信托参与PPP项目的方式162

（一）信托公司作为社会资本直接参与PPP项目163

案例7.1信托公司单独作为社会资本直接参与PPP项目——A信托公司—B市世园会项目164

案例7.2信托公司联合承建方参与PPP项目——A信托公司—B市某区新城项目165

案例7.3信托公司联合承建方参与PPP项目——A信托公司—某市度假区生态湿地项目建设166

案例7.4信托公司发起设立的市场化PPP产业基金——A信托公司—中国城市轨道交通PPP产业基金167

（二）信托公司作为资金方间接参与PPP项目170

五、信托投资PPP项目的风险分析172

（一）投资类项目风险172

（二）融资类项目风险173

（三）共性风险173

第八章 基金175

第一节 基金概念175

一、基金的基本概念175

二、PPP基金176

第二节 基金投资PPP项目现状177

一、优势177

二、投资现状178

第三节 基金投资PPP项目的介入方式179

一、契约型、合伙型或公司型—基金介入PPP项目的组织形式179

二、社会投资人或财务投资人—基金介入PPP项目的角色181

三、股权或债权—基金介入PPP项目的媒介182

（一）夹层融资183

（二）可转换债183

（三）优先股184

第四节 基金投资PPP项目的模式与案例分析185

一、政府引导基金185

（一）单层基金185

案例8.1四川省PPP投资引导基金186

（二）母子基金187

案例8.2江苏省PPP融资支持基金187

二、金融机构主导型PPP基金188

案例8.3兴业厦门城市产业发展投资基金188

三、企业主导型PPP基金189

案例8.4某大型央企施工单位私募股权基金190

第五节 监管规定191

一、政府性基金191

（一）《政府投资基金暂行管理办法》191

（二）《关于财政资金注资政府投资基金支持产业发展的指导意见》192

（三）地方性规定192

二、私募股权投资基金193

第九章 保险196

第一节 保险资金投资基础设施的传统模式196

案例9.1“太平洋—中建某局”基础设施债权投资计划197

案例9.2“人保资产—中国铁建”基础设施股权投资计划198

第二节 保险资金投资PPP项目的新路径199

一、险资应对策略：大胆尝试，小心前进202

二、如何筛选PPP项目203

（一）政府信用203

（二）项目经济强度204

（三）企业资信204

（四）项目合法合规性205

三、PPP项目投资模式205

（一）间接投资模式206

（二）直接投资模式208

第三节 保险资金投资PPP项目监管规定211

一、对基础设施投资的监管要求211

（一）对拟投资标的的要求211

（二）对各投资参与主体的要求212

（三）不同投资形式的要求214

（四）基础设计债权计划信用增级要求215

二、对非基础设施不动产的监管要求215

（一）对拟投资标的的要求215

（二）对投资主体的要求216

（三）禁止行为217

第四节 保险资金投资PPP项目的问题与案例217

一、保险资金投资的主要问题与对策217

二、保险资金投资PPP项目案例218

案例9.3北京地铁16号线项目218

案例9.4京沪高铁股权投资计划221

第十章 退出机制226

第一节 PPP项目退出方式227

一、股权回购227

二、公开上市227

三、发行债券228

四、资产证券化229

第二节 PPP项目资产证券化操作实务229

一、法律基础229

二、操作流程230

三、核心问题与对策231

第十一章 PPP项目税务处理233

第一节 项目筹备与采购阶段税务处理233

一、发起人的税务处理233

二、项目公司设立税务处理234

（一）非货币性资产出资的增值税处理234

（二）非货币性资产出资的所得税处理234

第二节 项目建设阶段税务处理235

一、建设阶段增值税处理235

（一）土地取得方面235

（二）项目设计费236

（三）项目建设方面的增值税236

（四）项目建设融资费用的增值税处理237

二、项目建设所得税处理237

第三节 项目运营阶段税务处理238

一、增值税处理238

（一）增值税基本规定238

（二）增值税税收优惠政策238

二、所得税处理239

（一）税收优惠之规定239

（二）关于政府付费的税收界定240

第四节 PPP移交阶段税务处理241

一、增值税处理241

二、企业所得税处理241

第十二章 PPP项目投后管理要点243

第一节 EPC、DB等工程总承包模式的管控243

一、采用EPC、DB等工程总承包建设模式的适用范围243

二、EPC工程总承包建设模式的特点243

三、EPC工程总承包建设模式的主要管控要点244

（一）设计管理要点244

（二）采购管理要点244

（三）施工管理要点245

（四）分包管理要点245

（五）试运行（试车）管理要点245

（六）EPC工程总承包建设模式的合同管控要点246

第二节 其他管理模式247

一、组建项目管理团队自管的模式247

二、聘请项目管理公司代建（管理）的模式247

（一）聘请项目管理公司代建（管理）的模式的适用范围247

（二）聘请项目管理公司代建（管理）的模式的工作范围247

第三节 工程建设管理的管控要点248

一、项目前期报批报建248

（一）前期工作内容248

（二）前期工作重点248

（三）加强主管部门的沟通248

二、设计管理工作248

（一）设计需求管理248

（二）项目方案设计阶段管理248

（三）设计阶段管理重点249

（四）设计质量控制249

三、项目投资管理工作249

（一）投资管理理念249

（二）投资控制重点250

（三）施工和竣工结算阶段投资管理的重点250

四、项目进度管理工作250

（一）建立完善的计划保证体系250

（二）项目进度控制程序图251

五、项目质量管理工作252

（一）质量管理原则252

（二）全面质量控制252

（三）质量控制内容252

（四）质量控制程序252

六、项目调试验收及投产管理253

（一）程序要求253

（二）性能试验253

（三）试运行组织程序253

（四）成果记录253

（五）试运行主要管理文件253

第四编 风险与合同257

第十三章 PPP项目合同体系257

第一节 PPP项目合同体系概览257

一、PPP项目合作协议259

（一）PPP项目协议259

（二）特许经营协议259

二、项目公司协议260

（一）股东协议260

（二）公司章程261

（三）股权远期转让协议262

三、履约合同263

（一）工程承包合同263

（二）运营服务合同263

（三）原料供应合同263

（四）产品或服务购买合同264

四、融资合同264

五、保险合同265

六、其他合同265

第二节 PPP项目合同核心条款案例解析265

一、定义条款265

二、项目范围条款265

案例13.1某海绵城市PPP项目范围条款266

案例13.2某公路PPP项目范围条款266

三、项目期限条款267

案例13.3某公路PPP项目期限条款267

四、特许经营权条款267

案例13.4某公路PPP项目特许经营条款268

五、前提条件条款268

案例13.5某科教园PPP项目前提条件条款269

六、项目融资条款269

（一）融资方案269

（二）各方权利与义务269

案例13.6某科教园PPP项目融资条款270

七、项目建设条款270

（一）设计271

（二）建设271

案例13.7某科教园PPP项目建设条款272

案例13.8某高速公路PPP项目建设条款273

八、项目运营和维护条款273

（一）开始运营274

（二）开始运营的条件274

（三）因项目公司原因导致无法按期开始运营的后果274

（四）政府提供的外部条件274

（五）运营服务标准275

（六）主副产品的权属275

（七）运营期政府监管275

（八）项目大修、重置与改扩建275

案例13.9某海绵城市PPP项目改扩建条款275

九、项目移交条款276

案例13.10某科教园PPP项目移交日期条款278

案例13.11某科教园PPP项目移交标准条款278

案例13.12某科教园PPP项目风险转移条款278

十、项目付费条款279

（一）常见的付费机制279

（二）设置付费机制的基本原则和主要因素279

（三）服务或产品的计量280

（四）财务监管280

案例13.13某科教园PPP项目付费机制条款280

案例13.14某科教园PPP项目调价机制条款281

十一、履约担保与承诺条款282

（一）履约担保282

（二）政府承诺282

案例13.15某海绵城市PPP项目运营维护保函条款283

十二、违约与终止条款284

（一）触发违约的事件284

（二）提前终止284

（三）终止后的处理机制285

案例13.16某科教园PPP项目提前终止事由条款287

案例13.17某科教园PPP项目终止后处理机制条款287

案例13.18某高速公路PPP项目终止后处理机制条款288

十三、争议解决条款289

案例13.19某海绵城市PPP项目争议解决条款290

十四、合同附件291

（一）项目场地范围291

（二）项目所需审批291

（三）技术附件292

（四）商务附件292

（五）履约担保格式292

（六）移交条件292

（七）声明和保证292

第十四章 PPP项目风险分配293

第一节 PPP项目风险负担的原则293

一、对风险最有控制力的一方控制相应的风险294

二、承担的风险程度与所得回报相匹配294

三、承担的风险要有上限294

第二节 PPP项目重点风险与合同条款设计295

一、法律变更风险295

案例14.1因法律变更导致项目失败的案例296

二、金融风险296

（一）汇率风险296

案例14.2因汇率风险导致项目失败的案例298

（二）利率风险298

（三）通货膨胀风险299

（四）融资风险300

案例14.3发生融资风险的案例301

三、政府风险301

（一）政府干预风险301

（二）监管不力风险302

（三）政府信用风险304

案例14.4因政府违约导致项目失败的案例305

案例14.5社会资本方利用政府方缺乏项目经验而致政府方违约的案例306

（四）政府审批延误风险306

案例14.6因政府审批延误导致项目失败的案例307

（五）组织协调风险307

（六）税收调整风险308

四、建设运营风险309

（一）工程或运营变更风险310

（二）延期风险311

案例14.7因延期风险导致项目失败的案例312

（三）恶劣气候与不利物质条件风险312

（四）残值风险314

（五）环保风险314

案例14.8因环保风险导致项目失败的案例315

（六）质量风险315

（七）其他建设运营风险316

五、市场风险317

（一）价格风险317

案例14.9合同中未约定调价机制的案例318

案例14.10价格调整审批不通过的案例319

（二）市场竞争风险（唯一性风险）320

案例14.11因唯一性风险导致项目失败的案例320

（三）市场需求变化风险（流量风险）321

案例14.12因市场需求变化影响项目经营的案例323

六、不可抗力风险324

案例14.13因不可抗力致使项目失败的案例324

后记326